Charles Schwab | Guía completa para abrir cuenta

Guía institucional — Royal Markets

Cómo abrir una cuenta de margen en Charles Schwab

Guía paso a paso para inversores desde Estados Unidos, México, Colombia, Argentina, Latinoamérica y Europa. Cubre requisitos, documentación, formularios fiscales y tu primera operación en acciones, ETFs y opciones financieras.

Antes de empezar

Glosario: términos que necesitas conocer

Si es tu primera vez invirtiendo, lee esta sección primero. A lo largo de la guía, los términos subrayados en azulAsí se ven las definiciones emergentes. Pasa el cursor sobre cualquier término azul en la guía para ver su significado. muestran su definición al pasar el cursor.

Broker

Empresa autorizada para comprar y vender acciones, ETFs y otros instrumentos financieros en tu nombre. Charles Schwab es un broker regulado en Estados Unidos.

Cuenta Cash

Cuenta de inversión donde solo puedes comprar con el dinero que ya tienes depositado. No puedes pedir prestado al broker. Es la opción más simple y segura para empezar.

Cuenta de Margen (Margin Account)

Cuenta que te permite pedir prestado dinero al broker para comprar más acciones de las que podrías con tu propio efectivo. Amplifica tanto las ganancias como las pérdidas. Requiere un mínimo de $2,000 USD.

Margen / Apalancamiento

El dinero que el broker te presta. Si tienes $5,000 y el broker te presta otros $5,000, estás usando margen 2:1 (o 50%). Si la inversión sube 10%, ganas 20% sobre tu dinero. Pero si baja 10%, pierdes 20%.

Regulation T (Reg T)

Regla de la Reserva Federal de EE.UU. que limita cuánto puede prestarte un broker: máximo el 50% del valor de tu compra. Es decir, por cada $1 que tengas, puedes comprar hasta $2 en acciones.

FINRA

Financial Industry Regulatory Authority. Es el organismo que supervisa a todos los brokers de EE.UU. Sus reglas protegen a los inversores y establecen requisitos mínimos de capital y conducta.

SIPC

Securities Investor Protection Corporation. Si tu broker quiebra, SIPC protege tu cuenta hasta $500,000 USD (incluyendo hasta $250,000 en efectivo). No protege contra pérdidas de mercado.

Margin Call

Cuando tus inversiones bajan tanto que el valor de tu cuenta cae por debajo del mínimo requerido. El broker te exige depositar más dinero o vende tus posiciones automáticamente — a veces sin avisarte.

House Requirement

El mínimo que Schwab exige que mantengas en tu cuenta de margen, que es más alto que el mínimo legal de FINRA. Schwab pide 30% o más (FINRA pide solo 25%). Schwab puede subirlo sin aviso.

Pattern Day Trader (PDT)

Si compras y vendes la misma acción el mismo día 4+ veces en 5 días, eres clasificado como PDT. Necesitas mantener $25,000 USD mínimo en tu cuenta de margen para seguir operando así.

Opciones financieras

Contratos que te dan el derecho (no la obligación) de comprar o vender una acción a un precio específico antes de una fecha. Son instrumentos avanzados — Schwab requiere aprobación por niveles según tu experiencia.

ETF (Exchange-Traded Fund)

Un fondo que agrupa muchas acciones y se compra/vende como una sola acción. Ejemplo: SPY contiene las 500 empresas más grandes de EE.UU. Es la forma más simple de diversificar.

W-8BEN

Formulario del IRS (hacienda de EE.UU.) que debes llenar si no eres estadounidense. Le dice al broker que eres extranjero y puede reducir el impuesto que te retienen sobre dividendos (de 30% hasta 10-15% según tu país).

Dividendo

Dinero que una empresa reparte a sus accionistas, generalmente cada trimestre. Si tienes acciones de Apple y Apple paga dividendo, recibes efectivo en tu cuenta automáticamente.

PRIIPs (Packaged Retail Investment and Insurance-based Products): Regulación europea que obliga a los emisores de fondos a producir un documento informativo estandarizado. Como los ETFs de EE.UU. no lo producen, los brokers no pueden vendérselos a residentes de la UE. Esto afecta a España y al resto de Europa.

Disponibilidad por país

¿Puedo abrir cuenta en Schwab desde mi país? Estado verificado a marzo 2026.

País	Apertura	Tipo de cuenta	Retención dividendos	Restricciones
Estados Unidos	Sí	Completa (cash, margen, IRA, opciones)	N/A	Ninguna
México	Sí	Schwab One International®	10%	Margen bajo solicitud
Colombia	Sí (listado)	Schwab One International®	30%	Sin tratado fiscal
Argentina	Sí (listado)	Schwab One International®	30%	Sin tratado; cepo levantado abr 2025
Chile	Sí (listado)	Schwab One International®	15%	Tratado vigente dic 2023
Perú	Sí (listado)	Schwab One International®	30%	Sin tratado fiscal
Ecuador	Sí (listado)	Schwab One International®	30%	Economía dolarizada; sin tratado
Venezuela	No	N/A	N/A	Sanciones OFAC
España	Sí	Schwab One Int® (solo cash)	15%	Sin margen; PRIIPs bloquea ETFs US
UE general	Variable	Schwab One Int® (solo cash)	Según tratado	Sin margen; PRIIPs; Francia rechazada

Nota: "Listado" significa que el país aparece en el formulario de Schwab y permite avanzar. La aprobación final depende de la verificación individual.

Cuenta de margen: qué es y cómo funciona

Todo lo que necesitas saber sobre el apalancamiento, los riesgos y las reglas antes de activar margen en tu cuenta.

Margen inicial

50%

Máximo que el broker te presta (Reg T)

Mínimo apertura

$2,000

Para activar margen en tu cuenta

Mantenimiento FINRA

25%

Mínimo legal que debe quedar en tu cuenta

Schwab exige

30%+

Su propio mínimo, más estricto que FINRA

Imagina que tienes $5,000 USD en tu cuenta de margen. Bajo Regulation TRegla de la Reserva Federal que limita el préstamo del broker al 50% de tu compra., puedes comprar hasta $10,000 en acciones — Schwab te presta los otros $5,000.

Tu dinero

$5,000

Préstamo Schwab

$5,000

Total invertido

$10,000

Si sube 10%

Ganas $1,000

= 20% sobre tu capital

Si baja 10%

Pierdes $1,000

= 20% de tu capital

El préstamo genera intereses diarios. Al cobrar tasas de 10-12% anual, mantener posiciones apalancadas por meses tiene un costo significativo.

Fuentes: Federal Reserve Reg T (12 CFR 220) · FINRA Rule 4210 · schwab.com/margin

Riesgo crítico: Schwab puede vender tus acciones sin contactarte, sin dejarte elegir cuáles, y sin obligación de minimizar tus pérdidas. Después de la venta forzada, puedes quedarte sin nada y seguir debiendo dinero al broker.

Un margin callAviso del broker exigiendo que deposites más dinero porque tu cuenta cayó por debajo del mínimo requerido. ocurre cuando el valor de tu cuenta cae por debajo del mínimo de mantenimiento (30% en Schwab). Puedes responder depositando efectivo, depositando valores, o vendiendo posiciones. Pero no tienes derecho a una extensión de tiempo.

Schwab no te deja operar todas las estrategias de opciones desde el día uno. Tienes que solicitar aprobación por niveles según tu experiencia:

Nivel	Qué puedes hacer	Requisitos
0 — Covered	Vender calls cubiertos, puts con efectivo	Cash o margen; perfil básico
1 — Long	+ Comprar calls y puts	Experiencia moderada
2 — Spreads	+ Spreads, iron condors, butterflies	Requiere margen; $5,000 mín IRA
3 — Naked	+ Venta descubierta de opciones	Margen + mín $25,000; NO para IRA

Fuente: schwab.com/content/how-to-apply-options-trading

Si compras y vendes la misma acción el mismo día (day tradeComprar y vender el mismo valor en el mismo día. Ejemplo: comprar Apple a las 10am y venderlo a las 2pm.) 4 o más veces en 5 días hábiles, FINRA te clasifica como Pattern Day Trader.

Mínimo para PDT

$25,000 USD

En tu cuenta cada día que hagas day trading

Poder de compra PDT

4× tu margen

Sobre el exceso de margen de mantenimiento

Posible cambio regulatorio: En enero 2026, FINRA propuso eliminar la regla PDT y reemplazarla con nuevos estándares de "margen intradía". A marzo 2026, esto sigue siendo solo una propuesta — las reglas actuales siguen vigentes.

Fuentes: investor.gov/margin · FINRA Rule 4210(f)(8)(B) · Federal Register enero 2026

Requisitos de apertura por país

Selecciona tu país para ver los documentos, métodos de fondeo, restricciones y consideraciones fiscales específicas.

Acceso completo

Residentes y ciudadanos acceden a todos los tipos de cuenta. Se requiere Social Security Number, ID con foto y dirección residencial en EE.UU.

Fondeo: ACH (gratis, 1-3 días), wire doméstico ($0), cheque, o transferencia ACAT. Sin depósito mínimo. Margen habilitado por defecto. Aprobación: 1-3 días hábiles.

Disponible

Identificación: Pasaporte vigente. La INE puede servir como secundaria.

Comprobante de domicilio: Recibo CFE/agua/gas o estado de cuenta bancario, dentro de los últimos 3-6 meses.

Depósito mínimo: $0 USD. Fondeo vía wire transfer SWIFT desde banco mexicano. Sin controles cambiarios. ACH no disponible.

ETFs US: Sin restricciones (PRIIPs no aplica a LATAM).

Margen: Disponible bajo solicitud con formulario separado.

Impuestos: ISR sobre renta mundial a 1.92%-35%. Tratado reduce retención de dividendos US a 10%. Crédito fiscal disponible. Declaración ante SAT antes del 30 de abril. RFC requerido.

Aprobación estimada: 3 días a 2 semanas.

Listado — probable disponibilidad

Identificación: Pasaporte vigente (la cédula no es aceptada por Schwab).

Fondeo: Wire transfer SWIFT. Sin controles cambiarios significativos.

Sin tratado fiscal con EE.UU. Retención de 30% sobre dividendos. Part II del W-8BEN debe dejarse en blanco.

Impuestos locales: Valores +2 años: ganancias ocasionales al 15%. Valores -2 años: renta ordinaria 0%-39%. Declaración ante DIAN entre agosto y octubre. NIT requerido.

Disponible

Identificación: Pasaporte vigente (DNI solo local).

Abril 2025: Argentina levantó la mayoría de controles cambiarios ("cepo"). Banda flotante 1,000-1,400 ARS/USD. Ya no hay tope de $200/mes para compra de dólares.

Sin tratado fiscal. Retención 30% sobre dividendos US. Convenio firmado en 1981 pero nunca ratificado por Argentina.

Impuestos locales: Ganancias de capital al 15% flat. Impuesto a Bienes Personales sobre activos mundiales (mín no imponible ~$265,000 USD, tasas 0.50%-1.50%). Declaración ante ARCA. CUIT requerido.

Perú

Listado en Schwab. Sin tratado fiscal (30% retención). Ganancias de capital: ~5% efectiva. Sin controles cambiarios. RUC requerido.

Chile

Listado. Tratado vigente desde dic 2023 — dividendos al 15%. Impuesto Global Complementario hasta 40%. RUT requerido.

Ecuador

Listado. Sin tratado (30%). Ganancias al 10%. Economía dolarizada — simplifica los wire transfers.

Venezuela: Efectivamente restringida por sanciones OFAC.

Confirmada

Identificación: Pasaporte vigente (DNI/NIE solo local).

PRIIPs: No puedes comprar ETFs de EE.UU. (SPY, VOO, QQQ). Sí puedes comprar acciones individuales US y opciones. ETFs UCITS disponibles por teléfono ($50 cargo).

Sin margen: Residentes UE no son elegibles para margen en Schwab.

Impuestos: Rendimientos del ahorro: 19%-30% (la banda del 30% aplica desde ene 2025 para +€300K). Tratado: dividendos 15%, intereses 0%. Modelo 720 obligatorio si activos extranjeros superan €50,000. NIF requerido.

Variable por país — solo cash

Confirmados: Alemania, Italia, Portugal, Países Bajos, Irlanda. Rechazados: Francia, Croacia, Estonia, Grecia.

Solo cuentas cash. Sin margen. PRIIPs bloquea ETFs US. La mayoría de tratados reducen dividendos al 15%.

Formulario W-8BEN: guía campo por campo

Si no eres estadounidense, este formulario es obligatorio. Sin él, te retienen el 30% de todos los dividendos.

Vigencia

3 años

Desde firma hasta 31/dic del 3er año

Para quién

Personas físicas

Entidades usan W-8BEN-E

Si cambias de país

30 días

Para notificar y enviar nuevo

Line 1 — Nombre completo: Como aparece en tu pasaporte y declaraciones fiscales.

Line 2 — País de ciudadanía: Si tienes doble ciudadanía, usa el país donde resides.

Line 3 — Dirección permanente: Tu dirección real (física) en tu país. No se aceptan apartados postales ni P.O. Box.

Line 4 — Dirección postal: Solo si es diferente a la Line 3.

Line 5 — SSN o ITIN: Si tienes número de seguro social o ITIN de EE.UU. Si no, puedes dejarlo en blanco al inicio.

Line 6a — Tu número fiscal local: México: RFC · Colombia: NIT · Argentina: CUIT · España: NIF · Chile: RUT · Perú: RUC

Line 6b — Check si no se requiere FTIN: Solo si tu país no emite números fiscales (raro).

Line 7 — Referencia: Opcional. Schwab puede usarlo internamente.

Line 8 — Fecha de nacimiento: Formato MM-DD-YYYY (mes-día-año, formato americano).

Line 9: País de residencia para propósitos del tratado. Si tu país no tiene tratado con EE.UU., deja toda la Part II en blanco.

País	¿Tiene tratado?	Qué escribir en Line 10	Tasa final
México	Sí	Article 10, paragraph 2(b) — 10% — Dividends	10%
España	Sí	Article 10, paragraph 2(b) — 15% — Dividends	15%
Chile	Sí	Article 10, paragraph 2(b) — 15% — Dividends	15%
Colombia	No	Dejar Part II en blanco	30%
Argentina	No	Dejar Part II en blanco	30%
Perú	No	Dejar Part II en blanco	30%

Buena noticia: Si vendes acciones con ganancia, como extranjero no residente en EE.UU. generalmente no pagas impuesto estadounidense sobre esas ganancias de capital. La retención aplica sobre dividendos, no sobre ganancias por venta.

Fuentes: irs.gov/pub/irs-pdf/iw8ben.pdf · IRS Publication 901 · irs.gov/pub/irs-lbi/tax-treaty-table-1.pdf

Firmas electrónicas son aceptadas. Se envía por tres vías:

●En línea: Integrado en el proceso de apertura (la forma más fácil)
●Message Center: Escanear y subir después de login en Schwab.com
●Correo/Fax: Charles Schwab, Attn: International Operations, 1945 Northwestern Dr, El Paso, TX 79912 · Fax: 1-800-752-4816

Impuestos: cómo declarar tus ganancias en el broker

Cada país tiene sus propias reglas. Aquí explicamos cómo se entera tu gobierno, qué documentos genera Schwab, y dónde buscar ayuda para declarar.

Esto no es asesoramiento fiscal. Consulta con un contador o asesor fiscal cualificado en tu país antes de declarar.

Existen tres mecanismos principales por los que las autoridades fiscales de tu país se enteran de tus cuentas en el extranjero:

1. FATCA (Foreign Account Tax Compliance Act)

Ley estadounidense que obliga a Schwab y todo broker US a reportar información de cuentas de extranjeros al IRS. El IRS luego comparte esta información con las autoridades fiscales de tu país a través de acuerdos intergubernamentales (IGAs). Prácticamente todos los países de LATAM y Europa tienen IGA con EE.UU.

2. CRS (Common Reporting Standard)

Estándar global de la OCDE para intercambio automático de información fiscal entre 100+ países. Si Schwab o cualquier institución financiera detecta tu residencia fiscal, reporta automáticamente saldos e ingresos a tu país.

3. Tu propia obligación de declarar

Independientemente de FATCA y CRS, la mayoría de países obligan a sus residentes fiscales a declarar activos en el extranjero. No declarar puede resultar en multas severas incluso si no hubo ganancias.

En resumen: Asume que tu gobierno se enterará. Schwab reporta al IRS, el IRS comparte con tu país, y tu país puede cruzar datos. No declarar es un riesgo alto con consecuencias cada vez mayores.

Concepto	EE.UU.	México	Colombia	Argentina	España
Retención US dividendos	N/A	10%	30%	30%	15%
Ganancias capital local	0/15/20%	1.92-35%	15% (>2a) / 0-39%	15% flat	19-30%
Tratado doble imposición	—	Sí	No	No	Sí
Crédito fiscal extranjero	Sí	Sí	Sí	Sí	Sí
Reporte activos extranjeros	FBAR/FATCA	Decl. Anual SAT	DIAN	ARCA + Bs.Ps.	Modelo 720
Documento de Schwab	1099-B/DIV	Form 1042-S (emitido antes del 15 de marzo de cada año)

🇺🇸 Estados Unidos

Schwab genera Forms 1099-B, 1099-DIV, 1099-INT. Se integran directamente con TurboTax, H&R Block, etc. FBAR (FinCEN 114) para cuentas extranjeras +$10K: fincen.gov/bsa-e-filing. FATCA (Form 8938) si activos extranjeros superan $50K.

🇲🇽 México

Schwab emite Form 1042-S. Las ganancias del broker se declaran en la Declaración Anual de Personas Físicas (abril, vía sat.gob.mx). Incluir en "Ingresos por intereses obtenidos del extranjero" e "Ingresos por enajenación de acciones en bolsa de valores del extranjero". Llevar constancia de retención US para acreditamiento. Consultar a un contador familiarizado con el Artículo 177 de la LISR.

🇨🇴 Colombia

Declarar en el formulario 210 ante la DIAN (agosto-octubre). Ingresos del exterior en la sección de "Rentas de Capital". Ganancias de +2 años van en "Ganancias Ocasionales". El impuesto US retenido (30%) se acredita como impuesto pagado en el exterior. Reportar cuentas del exterior en la sección patrimonial. Referencia: Estatuto Tributario Art. 254 (crédito fiscal extranjero).

🇦🇷 Argentina

Declarar ante ARCA (antes AFIP). Ganancias de capital del exterior van en el Impuesto a las Ganancias — categoría de fuente extranjera al 15% flat. Bienes Personales: declarar saldo del broker al 31/dic valorizado al tipo de cambio oficial. Formulario: DDJJ de Ganancias y Bienes Personales (SIRADIG). Referencia: Ley 27.430 (reformas ganancias sobre activos financieros externos).

🇪🇸 España

Declarar en la Declaración de la Renta (IRPF) — casillas de "Rendimientos del capital mobiliario" y "Ganancias patrimoniales de la base del ahorro". El impuesto retenido por EE.UU. (15% bajo tratado) se acredita en la casilla de doble imposición internacional. Modelo 720: declaración informativa de bienes en el extranjero (obligatorio si >€50K, plazo 31 de marzo). Referencia: Ley 35/2006 IRPF.

Instrucciones de apertura: 12 pasos

Secuencia completa desde la verificación de elegibilidad hasta tu primera operación.

Verificar elegibilidad

Ir a international.schwab.com/open-account-intro, seleccionar país. Si avanza, eres elegible.

Preparar documentación

Pasaporte vigente (mín 6 meses), comprobante de domicilio (3-6 meses), número fiscal (RFC/NIT/CUIT/NIF/RUT/RUC).

Iniciar solicitud en Schwab

"Open an Account" → Individual o Joint → País de residencia.

Llenar formulario de apertura

Nombre (idéntico al pasaporte), fecha nacimiento, dirección, empleo, datos financieros, experiencia inversora.

Completar W-8BEN

Integrado en el flujo. Con tratado (MX, ES, CL): llenar Part II. Sin tratado (CO, AR, PE): dejar Part II en blanco.

Verificación de identidad

Subir scans del pasaporte y comprobante. Soporte: +1-415-667-7870 (fuera de EE.UU.).

Fondeo vía wire transfer

Ver la sección de "Instrucciones de wire transfer" más abajo. La información del beneficiario varía según la moneda que envíes (USD, MXN, EUR, etc.). Incoming: $0. Outgoing: $25 ($0 para cuentas +$100K). Esperar 1-5 días hábiles.

Solicitar margen (opcional)

Formulario "Add Options, Margin, and Short Capabilities". Mínimo $2,000. No disponible para residentes UE/EEA.

Solicitar opciones (opcional)

Nivel 0-1: con cash. Nivel 2+: requiere margen. Nivel 3: requiere $25,000 mínimo.

Primera compra de acciones

En thinkorswim o Schwab.com: ticker → tipo de orden → cantidad → enviar. Comisión: $0. Liquidación T+1.

Primera compra de ETFs

Igual que acciones. $0 comisión. Residentes UE: ETFs US bloqueados por PRIIPs, considerar UCITS vía teléfono.

Primera operación en opciones

Cadena de opciones → expiración → strike → estrategia → $0.65/contrato. Multi-leg: usar strategy builder de thinkorswim.

Instrucciones de wire transfer por moneda

La información del banco beneficiario cambia según la moneda que envíes. Proporciónale estos datos a tu banco para evitar rechazos.

Cómo encontrar tus instrucciones personalizadas: Inicia sesión en Schwab → Move Money → Routing Numbers & Direct Deposit → Selecciona tu cuenta → International wire instructions. Los datos aquí son los estándar públicos; confirma siempre en tu portal.

Aplica para todos los países de LATAM y Europa que envíen en USD.

Banco destino	Citibank, N.A. New York, NY 10005
SWIFT/BIC	CITIUS33
FBO (For Benefit Of)	Charles Schwab & Co., Inc.
Número de cuenta Schwab	4060-7595
For Further Credit (FFC)	[Tu nombre completo] · [Tu cuenta Schwab 8 dígitos]

Importante: Siempre incluye tu número de cuenta Schwab en el campo FFC. Sin este dato, los fondos pueden ser rechazados. El wire debe originarse desde una cuenta a tu nombre.

Banco destino	Citibank, N.A. — New York, NY
ABA Routing Number	021000089
FBO	Charles Schwab & Co., Inc.
Cuenta Schwab	4060-7595
FFC	[Tu nombre] · [Tu cuenta Schwab 8 dígitos]

Si envías pesos mexicanos, Schwab usa un banco corresponsal diferente a Citibank NY. Los MXN se convierten a USD al tipo de cambio del momento (spread ~0.5-1%).

Banco corresponsal	Banco Nacional de México (Citibanamex) Ciudad de México
SWIFT/BIC	BNMXMXMM
Dato adicional	CLABE (18 dígitos) — obligatorio para pagos MXN
FBO	Charles Schwab & Co., Inc.
FFC	[Tu nombre] · [Tu cuenta Schwab 8 dígitos]

Nota: Las instrucciones exactas (CLABE y cuenta del corresponsal) aparecen en tu portal Schwab bajo "Foreign Currency Wire Instructions". Siempre usa las instrucciones de tu portal ya que pueden actualizarse. Alternativamente, envía USD directamente desde tu banco mexicano (SWIFT CITIUS33) y evita el spread de cambio de Schwab.

Consejo: Para montos grandes, contacta a Schwab al +1-415-667-7870 y solicita tipo de cambio "fixed foreign currency" antes de enviar — así tienes certeza sobre la cantidad exacta que llegará.

Para EUR se requiere IBAN. Schwab convierte EUR a USD al tipo de cambio vigente.

Banco corresponsal EUR	Citibank, N.A. — sucursal Europa (verificar en portal)
Dato requerido	IBAN — obligatorio para wires EUR
FBO	Charles Schwab & Co., Inc.
FFC	[Tu nombre] · [Tu cuenta Schwab 8 dígitos]

Recomendación: Enviar USD directamente suele ser más transparente. Desde tu banco europeo, usa CITIUS33 y convierte tú los euros a dólares antes de enviar.

Fuentes: international.schwab.com/content/how-to-fund-your-account · Schwab Wire Transfer Instructions (P-10740369). Schwab no cobra fee por wires entrantes. Bancos intermediarios pueden deducir fees adicionales.

thinkorswim®: tu plataforma de trading

Una vez que tu cuenta esté fondeada, thinkorswim será la aplicación principal donde comprarás y venderás acciones, ETFs y opciones. Aquí lo esencial.

🖥️

Desktop

La versión más potente. Windows, Mac y Linux. Descarga desde schwab.com/thinkorswim.

📱

Mobile

iOS y Android. Para monitoreo y ejecución rápida.

🌐

Web

Desde cualquier navegador sin instalar nada.

thinkorswim Desktop es la plataforma profesional heredada de TD Ameritrade. Gratuita para todos los clientes Schwab.

Gráficos avanzados: 400+ indicadores técnicos, múltiples timeframes, herramientas de dibujo y comparaciones.

Cadenas de opciones: Option chains completas con griegos, probabilidad de beneficio y herramientas multi-leg.

thinkScript®: Lenguaje propietario para indicadores y estrategias personalizadas. Permite backtesting con datos históricos.

paperMoney®: Simulador con $100,000 virtuales y datos en tiempo real. Para practicar sin arriesgar capital.

Análisis de riesgo: Herramienta Analyze para visualizar P&L teórico por movimiento de precio, volatilidad y tiempo.

Market Scanner: Filtros por criterios técnicos y fundamentales. Alertas de precio por email, SMS o en plataforma.

Para empezar: Descarga desde schwab.com/trading/thinkorswim. Usa tus credenciales Schwab. Recomendación: empieza con paperMoney si nunca has operado.

Datos de mercado: Incluidos gratuitamente. Sin cargos por feeds en tiempo real para acciones, opciones y futuros US. Schwab Network (streaming de análisis) también accesible sin costo.

Alternativas a Charles Schwab

Si Schwab no acepta tu país o no cubre tus necesidades, estas son las opciones más relevantes para inversores hispanohablantes.

Característica	Interactive Brokers	tastytrade	GBM	Freedom24	Trade Republic	Bitso
Regulador	SEC/FINRA (US)	SEC/FINRA (US)	CNBV/BMV (MX)	CySEC (UE)	BaFin (DE)	CNBV (MX)
Países	200+	50+	Solo México	UE + LATAM select	UE + UK	MX (+AR,BR,CO 2026)
México	Sí	Sí	Sí (nativo)	Limitado	No	Sí (nativo)
Colombia	Sí	Sí	No	Limitado	No	2026
Argentina	Sí	Sí	No	Limitado	No	2026
España	Sí	Sí	No	Sí	Sí (nativo UE)	No
Margen (int'l)	Completo	Disponible	No	Sí	No	No
Opciones	Sí	Especializado	No	Sí	No	No
Comisión acciones	$0.005/acc (mín $1)	$0	$0 (MX) / variable (US)	$0.02/acc	€1 por orden	$0
Comisión opciones	$0.65/contrato	$1.00 open / $0 close	N/A	$0.65/contrato	N/A	N/A
Tasa de margen	~4.14%+	~11%	N/A	~8-9%	N/A	N/A
Depósito mínimo	$0	$0	$0	€1	€1	20 MXN (~$1)
Mercados	150+ en 33 países	Solo US	BMV + SIC (US)	US + EU + Asia	EU + US limitado	US (vía Alpaca)
Interfaz español	Sí	No	Nativa	Sí	Sí	Nativa

Para inversores en México: GBM (GBM+) es la opción local más accesible — regulada por la CNBV, sin mínimo de apertura, y acceso al mercado US vía el SIC (Sistema Internacional de Cotizaciones). Ideal para principiantes que quieren empezar en pesos mexicanos.

Para inversores en España/UE: Trade Republic ofrece la experiencia más sencilla — regulado por BaFin, €1 por operación, acceso a acciones fraccionarias y planes de inversión automáticos. Freedom24 da acceso a mercados US con opciones incluidas, regulado por CySEC.

Para máximo acceso global con margen: Interactive Brokers es la referencia — 200+ países, tasas de margen ~60% menores que Schwab (~4% vs ~11%), y acceso a 150+ mercados en 33 países.

Sobre Bitso (oct 2025): Bitso lanzó "Stocks Globales" permitiendo comprar +5,000 acciones y ETFs US desde 20 MXN, sin comisiones, 24/7. Disponible en México; Argentina, Brasil y Colombia en 2026. Opera vía Alpaca (broker-dealer US). No ofrece margen ni opciones. Opción interesante para principiantes mexicanos junto con GBM.

Cómo autorizar a un trader para operar tu cuenta

Si quieres que otra persona (un trader profesional, asesor o familiar) pueda comprar y vender en tu cuenta sin poder retirar fondos, Schwab ofrece la figura de Limited Trading Authority (LTA).

View Only

Solo ver

Puede ver saldos y posiciones. No puede operar ni mover dinero.

Limited Trading Authority

Solo trades

Puede ver la cuenta y ejecutar operaciones. No puede retirar ni transferir fondos.

Full Trading Authority

Trades + movimiento de dinero

Puede operar y mover fondos. Equivalente a control total (sin cerrar cuenta).

Para delegar solo la operativa de trading (sin que el trader pueda retirar dinero), la opción correcta es Limited Trading Authority (LTA). Tu dinero solo puede salir de la cuenta si tú lo autorizas directamente.

Este proceso lo realiza el titular de la cuenta (tú). El trader no puede auto-asignarse acceso.

Inicia sesión en Schwab.com o en la app de Schwab con tu usuario y contraseña.

Ve a Profile (tu perfil) → selecciona Account Access (Acceso a la cuenta).

Haz clic en "Give account access" (Dar acceso a la cuenta).

Selecciona "Limited Trading Authority" — esta es la opción que permite operar sin retirar dinero. Puedes hacer clic en "Compare Access Levels" para ver las diferencias entre las tres opciones.

Selecciona la cuenta específica a la que quieres dar acceso (si tienes más de una cuenta en Schwab, solo se da acceso a la que elijas).

Ingresa los datos del trader: nombre completo, número de teléfono y correo electrónico. Estos son los datos mínimos requeridos.

Revisa el resumen y acepta el acuerdo de autorización (Authorization Agreement). Lee las cláusulas — Schwab no supervisa las decisiones de trading del tercero autorizado.

Schwab envía un email al trader con un enlace para completar su parte del proceso (verificación de identidad y aceptación). En cuentas conjuntas, todos los titulares deben aprobar primero.

Una vez que el trader complete su parte, Schwab activa el acceso. El trader recibe credenciales propias para acceder a tu cuenta vía Schwab.com o thinkorswim.

El trader autorizado debe tener su propia cuenta en Charles Schwab. No es necesario que tenga fondos en ella, pero sí necesita una cuenta activa con credenciales propias para iniciar sesión.

Schwab verificará la identidad del trader como parte del proceso. Si el trader está fuera de EE.UU., necesitará tener una cuenta Schwab International activa.

Si tu cuenta tiene opciones aprobadas, el trader podrá operar opciones dentro del nivel que ya esté aprobado en tu cuenta. Para que el trader opere opciones, también debe completar el formulario "Add Options Trading" vinculado a la autorización.

SÍ puede:

• Ver saldos, posiciones y actividad de la cuenta

• Comprar y vender acciones, ETFs

• Operar opciones (si están aprobadas en la cuenta)

• Colocar órdenes límite, market, stop, etc.

• Acceder a thinkorswim con credenciales propias

• Recibir copias de confirmaciones y estados de cuenta (opcional)

NO puede:

• Retirar fondos de la cuenta

• Iniciar wire transfers o ACH

• Cambiar datos personales del titular

• Añadir o quitar otros usuarios autorizados

• Cerrar la cuenta

• Solicitar margen u opciones sin el titular

Puedes cambiar o revocar el acceso en cualquier momento:

Profile → Account Access → sección "Accounts and roles". Verás la lista de usuarios con acceso a tu cuenta. A la derecha de cada usuario hay opciones para cambiar el nivel de acceso o eliminar el acceso por completo.

La revocación es inmediata. El trader pierde acceso al instante y no puede ejecutar más operaciones en tu cuenta.

Responsabilidad: Schwab no supervisa ni revisa las decisiones de trading de un tercero autorizado. Tú, como titular, eres responsable de todas las operaciones realizadas en tu cuenta, incluso las ejecutadas por el trader autorizado. Asegúrate de monitorear la actividad de tu cuenta regularmente.

Fuentes: schwab.com/content/how-to-add-manage-authorized-user · Schwab Trading and Withdrawal Authorization form · saccontent.schwabcdn.com (Power of Attorney documentation)

Acerca de Charles Schwab

Contexto institucional del broker. Información de referencia — no es necesaria para abrir tu cuenta.

Charles Schwab & Co., Inc. opera como broker-dealer (SEC) e investment adviser registrado. Número CRD en FINRA: 5393. Miembro SIPC (protección hasta $500,000 por cliente). Seguro adicional vía Lloyd's: $600M agregados, hasta $150M/cliente. Sede: Westlake, Texas. NYSE: SCHW.

Plataforma insignia: Schwab Trading Powered by Ameritrade™ (post-adquisición TD Ameritrade, mayo 2024). Incluye thinkorswim® Desktop/Mobile/Web con cadenas de opciones, 400+ estudios técnicos, thinkScript®, y paperMoney® para práctica virtual. Todas las plataformas son gratuitas.

Acciones/ETFs US: $0. Opciones: $0 + $0.65/contrato. Futuros: $2.25/contrato. Forex: $0 (costo en spread). Tasas de margen: 10.075% - 11.825% según saldo (base rate 10.00%, dic 2025). Balances +$500K: tasa negociable.

Fuentes: schwab.com/pricing · schwab.com/margin/margin-rates-and-requirements

Bitácora

Cronología de precisión. Descubre el registro de nuestras tesis pasadas y al análisis que documenta nuestra consistencia en los mercados.